Основные показатели финансового раздела бизнес плана
Среди всех разделов бизнес-плана:
- Титульный лист
- Меморандум о конфиденциальности
- Резюме
- Инвестиционный план
- Маркетинговый план
- Производственный план
- Организационный план
- Финансовый план
- Анализ рисков
финансовый раздел отвечает за предоставление сводной денежной информации. В целом, все бизнес-планы могут быть написаны по разным методикам и согласно разным требованиям. Их формат будет во многом зависеть от целей проекта, его масштаба и основных характеристик. Те же различия могут присутствовать и в финансовых разделах подобных планов, однако, как правило, процесс написания данной главы может быть разделен на несколько главных этапов, а именно:
- Расчетные нормативы;
- Общепроизводственные расходы;
- Смета затрат и подсчет себестоимости товара или услуги;
- Отчет о главных финансовых потоках;
- Отчет о прибылях и убытках;
- Ориентировочный финансовый баланс проекта;
- Анализ основных финансовых показателей;
- Описание способа (способов) финансирования.
Структура финансового плана бизнес-плана
1. Расчетные нормативы
В данном пункте необходимо определить и описать следующие моменты:
- Цены, которые будут указаны в бизнес-плане (постоянные, текущие, с учетом или без учета налогов);
- Систему налогообложения, размер суммы налога, сроки его выплаты;
- Сроки, которые охватывает бизнес-план (горизонт планирования). Как правило, данный срок составляет около трех лет: первый год описывается более подробно, разделяется на ежемесячные периоды, тогда как следующие года разделяются на кварталы.
- Указание текущего уровня инфляции, данные об инфляции за последние несколько лет. Учет данного фактора касательно цен на расходные материалы, сырье и т.д. – всего, что необходимо будет закупать для реализации описываемого проекта.
2. Общепроизводственные расходы.
Данные по зарплатам коррелируют с ранее изложенной в организационном и производственном планах информацией.
Переменные, ситуативные расходы зависят от особенностей производства, товаров, услуг. Здесь могут учитываться разные факторы, к примеру, сезонность. Произвести правильные расчеты переменных расходов можно, только проанализировав объемы выпуска товара или оказания услуг и примерные уровни продаж.
Постоянные, регулярные расходы зависят от единственной переменной – времени. Данные расходы включают траты на управление бизнесом, маркетинг, поддержку помещений, обслуживание оборудование и т.д.
3. Смета затрат и подсчет себестоимости товара или услуги
Смета затрат (инвестиционные издержки) – это, по сути, перечень расходов, которые необходимо будет понести, чтобы реализовать проект, изложенный в бизнес-плане. Данный пункт должен быть описан максимально детально, так как он позволяет определить финансовую перспективность и эффективность инвестиций.
Если бизнес-проект предполагает производство определенной продукции, затраты на его организацию и осуществление должны покрываться при помощи начальных оборотных средств, которые тоже являются частью инвестиционных издержек.
Источниками таких средств могут стать инвестиции и, к примеру, кредитные средства.
Себестоимость же продукции рассчитывается исходя из информации о затратах, зарплатах, накладных расходах и т.д. При этом также нужно учитывать общие объемы производства и уровни продаж за конкретный период времени (к примеру, месяц или год).
4. Отчет о главных финансовых потоках
В данный пункт входит описание всех денежных потоков. Несомненно, этот отчет является одной из главных частей финансового плана, так как он призван показать, что проект будет финансово обеспечен на любом этапе его деятельности и что в течение проекта не будут случаться кассовые разрывы.
5. Отчет о прибылях и убытках
В этом пункте проводится финансовая оценка деятельности предприятия, описываются ее доходы, расходы, прибыли и убытки.
6. Финансовый баланс проекта
Для написания этого раздела необходимо составить прогноз баланса на основе всех предыдущих подсчетов или уже имеющихся отчетов (если предприятие уже функционирует). Данный прогноз также делится на месяцы, первый год, кварталы последующих годов и третий год ведения деятельности.
7. Анализ финансовых показателей проекта
После того, как вы составите баланс, вы сможете проанализировать главные финансовые показатели. Подобный анализ делается за весь срок реализации плана, после чего подводятся итоги, касающиеся финансовых характеристик проекта: его устойчивости, платежеспособности, рентабельности, сроков окупаемости, приведенной стоимости проекта.
9. Описания способов финансирования
В данном пункте необходимо описать, на какие средства будет реализовываться проект. Существует несколько видов финансирования, а именно акционерное, лизинговое и долговое. В качестве спонсора может выступать государство в виде субсидирования или кредитования или частные инвесторы, и это обязательно нужно указать в финансовом разделе бизнес-плана.
В этом же пункте нужно описать процесс займа и возврата заемных денег, указав источники, суммы, процентные ставки и график погашения долга.
Следует подчеркнуть, что финансовый план – это наиболее важная и сложная часть бизнес-плана. Любая допущенная ошибка может вылиться в отказ от финансирования, а значит, лучше доверить его составление человеку компетентному. Впрочем, если ваш проект прост и не подразумевает, к примеру, производство больших партий товара и их дальнейшую реализацию, вы можете составить его и самостоятельно.
Другие примеры финансового раздела бизнес-плана
Если вы хотите узнать как должен выглядеть финансовый раздел именно по вашему бизнесу вы можете перейти на соответствующий вашему проекту бизнес-план по ссылке ниже либо воспользоваться поиском:
Источник
Финансовый раздел бизнес плана – необходимый набор документации для организации и подробного анализа аспектов деятельности компании. В качестве основных показателей оценки используются текущая денежная сводка данных, а также определение перспективы реализации (объемов продаж) на рынке товаров и услуг.
Цель финансового плана в бизнес-плане
Структура, содержание и цели финансового плана в бизнес-плане напрямую зависит от предприятия, для которого он составляется, и аудитории, которой он будет представлен. Документация, которая будет использована работниками организации для менеджмента и продвижения продукта компании, должна содержать подробные сводки о потенциальных источниках финансов и внутренних денежных потоках. А вот финансовый раздел бизнес плана, который будет представлен инвесторам и заказчикам (то есть для внешнего использования и частичного маркетинга предприятия), преимущественно, будет состоять из оценок ликвидности, позитивный анализ платежеспособности, прибыльности и других маркеров, которые будут доказывать прибыльность и денежную обеспеченность.
Что должен содержать финансовый план бизнес-планирования
Чтобы достигнуть поставленных целей финансового бизнес-планирования, а именно привлечение денег или формирования задач перспектив и развития компании, он в обязательном порядке должен содержать следующие пункты:
определение порядка и способов получения максимальной чистой прибыли от деятельности в уже имеющихся условиях эксплуатации финансов и функционирования самой компании;
оптимизацию доходов и расходов, а также других путей вложения капитала для обеспечения и подтверждения финансовой устойчивости предприятия;
доказательство финансовой состоятельности и обеспеченности проекта для подтверждения кредитной самостоятельности и рентабельности;
создания корректного и действующего механизма управления денежными потоками. Она может включать в себя такие виды политик:
учетную;
кредитную;
- Купить бизнес-план
амортизационную;
дивидендную;
налоговую.
При разработке финансовой части бизнес плана, ориентированного на иностранных инвесторов, следует учитывать следующие особенности составления документации:
обязательное включение анализа и отчетности прибыли и убытков за последний бухгалтерский период (выбор временных рамок остается за автором бизнес-плана, но чаще всего берутся показатели за предыдущий квартал, полгода или год);
ведомость о текущей сумме баланса капитала организации;
предполагаемые источники доходов и расходов, то есть непосредственный финансовый план.
Полезно знать! Во время составления финансового раздела бизнес-плана желательно руководствоваться порядком Общепринятых принципов бухгалтерского учета.
В отечественных реалиях это значит, что эффективный план должен содержать следующие разделы:
прогнозируемые объемы реализации вырабатываемой продукции;
планы о доходах и расходах;
предполагаемые денежные поступления (по внутреннему обороту и извне), а также текущие выплаты, например, по действующим кредитам;
нынешний баланс предприятия, состоящий из активов и пассивов;
определения источников и направления растрат.
Во время проектирования баланса предприятия следует обращать внимание на следующие аспекты:
для формирования активов нельзя брать единственный путь получения средств – привлечение извне. Законодательно всем юрлицам полагается минимальный уставной капитал. Собственный капитал – значимый финансовый показатель, который обеспечивает должную репутацию для кредиторов;
ликвидность баланса – важный маркер оценки жизнеспособности и перспективы организации, который позволяет оценить «маневренность» компании на рынке то есть скорость реализации активов.
Также одним обязательным итогом корректной финансовой части бизнес плана должен стать глубокий анализ безубыточности деятельности. Для его составления проводятся расчеты необходимых объемов продаж и цен, которых будет достаточно только для покрытия расходов (получение прибыли в данном случае не учитывается). Именно на эту часть обращают внимание потенциальные инвесторы, так как считают ее основополагающим подтверждением жизнеспособности предприятия.
Структура финансовой части бизнес-плана
Для составления финансового плана принято брать временной промежуток в 3-5 лет. Всю документацию в составе условно можно поделить на три части:
прогнозирование предполагаемых целей и путей их достижения;
- Стоимость бизнес-плана
проектирование потоков денежных средств;
планирование баланса предприятия после внедрения всех мер, указанных в плане.
В прогнозирование финансовых целей входит подробное описание перспектив развития деятельности исключительно с точки зрения полученной прибыли. Если документация предполагает презентацию для инвесторов, прогноз должен включать анализ предстоящей прибыли за первый год и в следующих базисных периодах, так как это будет наглядным представлением инвестиционной привлекательности компании.
Проектирование потоков денежных средств зачастую отличается от банковского сальдо оборота, так как для него используются другие механизмы расчетов доходов и затрат. По своей сути оно является коротким анализом фактических финансовых поступлений и их перечисление на развитие деятельности.
Планирование баланса не является анализом сальдо за ограниченный период времени. Собой оно представляет описание сильных и слабых сторон (с точки зрения денежных средств) на момент составления документации. Для определения этих маркеров нужно составить общий расчет на основе таких показателей, как собственные средства (внутренний капитал) компании, инструменты, которыми располагает компания, а также обязательства (пути и направления растрат).
Образец финансовых расчетов в бизнес-плане
Финансовые расчеты в бизнес плане опираются на такие аспекты деятельности:
общие активы, необходимые для продолжения функционирования организации;
внешние источники инвестиций, то есть непосредственное финансирование извне;
анализ основных источников постоянных расходов. В общих случаях ими являются растраты на оборудование, зарплаты сотрудникам, аренду помещений, коммунальные счеты, налоги, рекламу и прочее;
определение комфортных условий для достижения максимальной прибыли и поддержания должной финансовой устойчивости;
комплекс мер и стратегий по получению инвестиционной привлекательности компании;
конечные результаты и промежуточные показатели движения денежных средств.
Важно! Скачать пример расчета финансового плана в бизнес плане можно с открытых источников в Интернете.
Для презентации компании ФП играет немаловажную роль, но также он является и путем организации эффективного механизма по управлению предоставленными ресурсами компании с целью успешных финансовых вложений.
Источник
Основные части финансового раздела
Этот письменный документ содержит информацию о доходах, расходах, активах организации. В нем устанавливаются экономические цели, которые должны быть достигнуты, определяются временные рамки их достижения. Прогнозирование и моделирование покажет, стоит ли проект или одно из изменений затраченных средств и усилий, потенциальные риски потери средств, необходимость вложений от сторонних компаний, объем требуемых инвестиций.
Эта часть бизнес-плана включает в себя следующие подпункты:
- планирование основных показателей деятельности, в частности, прибыли и убытков;
- прогноз движения денежных потоков;
- балансовый отчет.
Основная цель составления – экономические расчеты с точки зрения доходности для четкого понимания, что требует вложения средств, принесет убытки. Детали обязаны быть наглядными, чтобы вкладчики понимали, когда «отобьются» инвестиции.
Показатели финансовой деятельности
При оформлении подраздела учитываются следующие аспекты:
- Общая сумма первоначальных расходов – стартовый капитал.
- Активы и пассивы компании.
- Прогнозирование прибыли, текущих убытков (на покупку сырья, зарплаты, выплату кредита, инфляционные издержки).
- Оценка эффективности.
При прогнозировании темпа инфляции убытки рассчитываются в двух вариантах – оптимистическом и пессимистическом. В этой части финансового раздела обращают внимание на риски, связанные со сбытом товара, деятельностью конкурентов, поломкой оборудования, качеством продукции.
Анализ денежных потоков
Подчасть финансового раздела отражает движение средств: является прогнозом фактических денежных потоков и оттоков за конкретный период, что фактически определяет платежеспособность бизнеса. Анализ покажет, сколько конкретно денег можно тратить на развитие предприятия.
Потребности бизнеса постоянно меняются. Денежный поток будет выделять любые недостачи в наличных деньгах, которые необходимо преодолеть. Сравнение с фактическими результатами укажет, как средства входят и выходят в процессе деятельности компании. И, самое главное, даст подсказки: как внести изменения, если процесс идет не совсем так, как планировалось.
Инвесторы уделяют особое внимание этой части финансового раздела, поскольку именно она позволяет определить, насколько оправданы риски вложения, и что лучше подойдет: кредитная линия, краткосрочный заем, долгосрочная инвестиция.
Баланс предприятия
Здесь учитываются конкретные показатели, отображающие успешность деятельности фирмы. После составления баланса видны нормативы прибыли, рентабельность активов и капитала, соотношение собственных к заемным средствам в перспективе.
Прогноз делается не только на стартовом этапе, но и по завершению каждого отчетного периода. На его основании принимается решение о необходимости займа денежных средств или привлечения инвесторов.
Как рассчитать финансовую модель
Чтобы создать этот блок бизнес-плана, нужно знать, как построить финансовую модель, то есть структуру деятельности компании и ее развития в денежном выражении. При расчете видна взаимосвязь процессов, касающихся перераспределения средств.
При создании модели важно, чтобы она была:
- Понятной. Данные обязаны быть доступными для понимания и иметь обоснованные источники.
- Экономическая целесообразной. Расходы на планирование и детализацию модели не должны превышать выгоду от создания модели. К последним относится, например, отказ от убыточных решений.
- Контролируемой и прозрачной. Это касается порядка расчета, использования формул и получения отчетных значений.
- Гибкой. Важно, чтобы проект можно было быстро изменять при появлении новых исходных данных.
- Управляемой и эргономичной. Построение должно быть логичным, так, чтобы через определенный временной период можно было разобраться: что и где надо поменять, чтобы увидеть свежий результат.
В процессе того, как составляется финансовая модель, она углубляется и корректируется. То же самое касается и перемен во время развития предприятия.
Даже кажущиеся незначительными изменения могут повлиять на расходы или доходы. Например, отзывы клиентов заставляют дизайнера одежды задуматься о добавлении кармана в модель пиджака. Он прогнозирует дополнительные расходы – сырьевые и временные, а также прибыль от продажи пиджака с карманами и без. Чтобы увидеть, имеет ли это экономический смысл, дизайнер затем моделирует денежный поток.
Важными этапами при создании модели являются:
- Планирование расходов. Необходимо разделить их на постоянные и переменные. К первым относят не зависящие от выручки напрямую. Ко вторым – связанные с объемами прибыли, например, траты на закупки, зарплату, транспортные расходы.
- Вычисление валовой прибыли. Выявляется, если из суммы доходов вычесть переменную часть расходов. Показатель крайне важен, поскольку необходим для индикации экономического благополучия компании.
- Определение операционной прибыли. Строится на разнице валовой прибыли и постоянных расходов – это операционная прибыль. Критерий позволяет оценить операционную деятельность, поэтому должен иметь положительное значение.
Если знать, как считать финансовую модель, можно облечь проект в видимые цифры, что позволяет увидеть его работу и генерацию прибыли. Расчеты должны быть реалистичными и с детализацией всех ключевых показателей. Это важно для привлечения инвесторов.
Также для этого необходимо понимать, что такое сигнальные модели. Они объясняют способы подачи сигналов инвесторам относительно привлекательности предприятия для вложений. Основным сигналом о состоянии предприятия является его отчетность, а в случае стартапа – бизнес-планирование. Если ценность компании увеличивается искусственно, нет нужных активов – уникального предложения, достаточного начального капитала, опытные инвесторы поймают «плохой» сигнал, и или откажутся от вложений, или будут предлагать не слишком выгодные варианты.
Мнение эксперта! Понимание того, как сигнальные модели объясняют значимость финансовых решений, позволит вести правильную политику в отношении дивидендов, верно перераспределять структуру капитала.
Так, привлечение своих средств разумно, если заемные слишком дороги, издержки превышают пользу вложений. А структурированная модель станет средством производства правдивых сигналов внешним инвесторам, из которых они могут извлечь информацию о перспективах предприятия.
Как построить финансовую модель по шаблону
Если самостоятельное моделирование кажется сложным, можно использовать шаблон из интернета. Это поможет минимизировать усилия на подготовку модели, дает быстрый результат. Но он всегда менее точный, чем если бизнесмен сам создает финансовую часть плана. Это связано с тем, что шаблонные формулы не всегда соответствуют требованиям, предъявляемым к расчетам по конкретному предприятию, например, налогообложению, предполагаемым тратам, рискам.
Но возможно вначале использовать шаблоны, интерактивные руководства, как рассчитать финансовую модель, а затем самостоятельно выстроить ее, сравнивая получившиеся результаты. Для этого можно применить:
- бесплатный шаблон бизнес-плана с расчетом финансовой модели;
- пошаговое руководство по созданию финансовой модели;
- интерактивный шаблон построения;
- запуск финансовых моделей;
- шаблон расчета денежного потока.
Также можно воспользоваться печатными руководствами. Например, полезной будет книга «Полное руководство по финансовому моделированию. Для предпринимателей» Александра Билого или «Бизнес-планирование на компьютере» Дмитрия Рябых.
Как создать финансовую модель в Excel пошагово
Наиболее удобным инструментом для точных расчетов является табличный процессор Excel – простой в использовании и многофункциональный. Возможность программирования модели уже встроена в Excel и позволяет выявить будущие показатели. Прогноз основан на данных отчетов: о прибылях и убытках, о балансе, о движении денежных средств.
Важно! Построение модели в Excel идет по схеме: вносятся исходные показатели, которые табличный процессор преобразует в отчетные данные при помощи заложенных в нем расчетных алгоритмов (формул и макросов).
Это могут быть изменяемые показатели, то есть те, которыми бизнесмен может управлять. Например, количество, ассортимент продукции, стоимость, число работников в штате.
Также вносятся условно-неизменные данные. Обычно это внешние для компании факторы: валютные курсы, инфляционные издержки, цены поставщиков, инвестиционные расходы, сумма административных затрат.
Чаще всего просчитываются три сценария развития бизнеса: составляется базовый, оптимистический и пессимистический прогнозы. Каждый сценарий должен иметь реалистичные и достижимые данные о продажах, марже, расходах и прибыли на ежемесячной, квартальной и годовой основе.
Как построить финансовую модель в Excel пошагово:
Шаг 1. Создаем инвестиционный план
Создаем инвестиционный план, в котором расписываем все стартовые вложения, включая те, что приходятся на чистый оборотный капитал. По каждому расходному моменту будет своя отдельная таблица. Опустим, вы намерены приобрести сооружение для производственного цеха. Для этого вводите исходные данные в таблицу:
Производите расчеты по формулам Excel. Так, для графы С6 это делается по формуле: C4/(1+$B$5). Незавершенные вложения в активы до указания их в балансе считаются по формуле: ЕСЛИ(C1<$B$7;СУММ($C6:C6);0). В графе D11 определяются амортизационные расходы по схеме: ЕСЛИ(D1>$B$7;ЕСЛИ(C12>0;ЕСЛИ(D9*$B$10/4>C12;C12;D9*$B$10/4);0);0). НДС выявляется в графе С13: ЕСЛИ(C1>$B$7;$G4-$G6;0). В результате получается следующая табличка:
Другие траты в инвестиционном плане рассчитываются аналогично.
Шаг 2. Прогнозируем доходную часть.
Делается это по каждому виду продукции или услуги за вычетом НДС по формуле: =C7/(1+$B$8).
Шаг 3. Планируем текущие расходы
Планируем текущие расходы – зарплату, сырьевые трату, транспорт и т.д. В таблице они указываются в прямой пропорции с объемом выпуска. Формула вычисления цены без НДС: =C5/(1+$B$6).
Шаг 4. Формируем плана доходов и расходов.
Чтобы шел автоматический пересчет, не обязательно использовать формулы. Можно извлекать данные сразу из операционных планов.
Шаг 5. Формируем прогнозную таблицу
Используя ссылки, формируем прогнозную таблицу движения денежных средств:
В табличке, где запланированы доходы и расходы, уже формируется балансовый отчет с указанием рентабельности, нарастающей итоговой прибыли. Но если необходимо больше аналитических данных, создаются дополнительные таблицы. Также, если планируется привлечь кредитные средства, добавляется блок «Финансовая деятельность».
Важно, чтобы при расчете в Excel не было никаких скрытых листов, остатков расчетов на полях. Все введенные в модель допущения должны быть указаны на специальных листах, чтобы инвесторы, проверяя модель, смогли использовать свои допущения.
Как составить финансовую модель в Excel пошагово – на видео:
Финансовая модель не является жестким документом. Она обязательно корректируется в продолжение года, по каждому завершенному месяцу проставляются фактические показатели вместо запланированных. Так доходы и расходы постоянно находятся под контролем, а предприниматель отслеживает негативные тенденции. Их понимание дает важную информацию при принятии плановых решений в дальнейшем.
Источник